El empresario estadounidense Mark Walter, exdueño parcial de Los Angeles Lakers y CEO de Guggenheim Partners, quedó en el centro de una investigación federal por la relación financiera Mark Walter Argentina y un complejo entramado de préstamos vinculados a aseguradoras bajo su control.
El Departamento de Justicia de Estados Unidos y la Comisión de Bolsa y Valores (SEC) analizan si existieron irregularidades en el manejo de fondos de compañías de seguros controladas por Walter. Un relevamiento interno detectó entre US$16.000 millones y US$20.000 millones en préstamos que no habían sido declarados ante los reguladores de Delaware.
El foco de la pesquisa está puesto en las aseguradoras Delaware Life, Clear Spring y EquiTrust, todas vinculadas a negocios controlados por Walter. Los investigadores buscan determinar si el magnate y sus compañías cometieron fraude o encubrieron conexiones financieras mediante una red de empresas relacionadas.
Según la documentación incorporada al expediente, la revisión alcanza préstamos concedidos a empresas afiliadas a través de una trama de intermediarios. En septiembre de 2025, Walter y empleados de su círculo cercano entregaron sus dispositivos electrónicos después de que agentes federales interceptaran su avión privado en Chicago.
Cómo funcionaba el esquema investigado
Los reguladores estadounidenses permiten que las aseguradoras otorguen préstamos a entidades vinculadas con sus propietarios, pero exigen que esas operaciones sean informadas y se mantengan dentro de límites bien definidos.
De acuerdo con el material reunido en la causa, las aseguradoras bajo la órbita de Walter habrían canalizado fondos hacia empresas afiliadas mediante diferentes sociedades e intermediarios, diluyendo la trazabilidad de los beneficiarios finales.
Entre las compañías bajo análisis aparece ABS Capital Company LLC (ABS Capco), fundada por exejecutivos argentinos de Guggenheim Partners. La firma habría operado como uno de los canales para derivar dinero desde las aseguradoras hacia otros negocios controlados por Walter.
Durante este año, EquiTrust otorgó US$500 millones en préstamos a diez compañías creadas por el argentino Federico Hermida, directivo de ABS Capco. Los fondos circularon a través de sociedades de responsabilidad limitada cuya propiedad y beneficiarios resultaron difíciles de identificar.
En esa red también figuran Amistad Financial, Bradford Allen y Hudson Trading, compañías que recibieron o redistribuyeron préstamos de origen similar. De acuerdo con la información disponible, los investigadores intentan determinar si esas operaciones vulneraron los requisitos de divulgación que rigen para el sector asegurador.
Por ahora, en el marco de este expediente, no pesan procesamientos ni acusaciones formales contra Mark Walter, aunque el volumen de dinero en juego mantiene elevada la presión regulatoria.
Antecedentes de la investigación sobre el entorno de Walter
El universo empresarial de Walter ya había quedado bajo la lupa de los organismos de control estadounidenses años atrás. En 2016, un abogado de compliance de Guggenheim Partners advirtió que ciertas inversiones personales del empresario se financiaban a través de ABS Capco.
La SEC recibió entonces denuncias de empleados y exempleados por supuestas operaciones de “autopréstamo” y transferencias entre aseguradoras vinculadas a Walter. Aquel expediente fue archivado en 2019, sin sanciones públicas relevantes.
La investigación actual tomó nuevo impulso a partir de una denuncia interna sobre posibles irregularidades contables ligadas a un acuerdo de financiación en Medio Oriente. Ese alerta derivó en una revisión más amplia de los vínculos entre ABS Capco y otras compañías utilizadas, presuntamente, para canalizar préstamos hacia empresas controladas por Walter.
Quién es Mark Walter y el alcance de sus negocios globales
Con 66 años, Walter es el poderoso CEO de Guggenheim Partners, una firma de inversión y asesoría que administra más de US$305.000 millones en activos en distintos mercados.
El empresario también cofundó TWG Global junto con Thomas Tull, un holding con intereses en finanzas, seguros, tecnología y deportes, entre ellos la participación en la franquicia de la NBA Los Angeles Lakers.
De acuerdo con estimaciones de Forbes, el patrimonio personal de Walter se ubica en torno a los US$7.300 millones, lo que lo posiciona como uno de los grandes jugadores del sistema financiero global.
Tras el avance de la investigación federal, el empresario encaró una reestructuración financiera en su conglomerado asegurador. Delaware Life acordó desprenderse de hasta US$6.500 millones en activos afiliados, mientras Clear Spring redujo en US$90 millones sus transacciones con partes relacionadas.
En conjunto, esas operaciones buscan achicar un fondo superior a US$20.000 millones en préstamos que ambas aseguradoras reconocieron como afiliados no revelados ante los reguladores.
La conexión argentina en la relación financiera de Walter
La relación financiera Mark Walter Argentina se consolidó a lo largo de varios años, con ejecutivos y empresarios locales insertos en el corazón de su red de negocios.
En 2017, un informe de Bloomberg reveló que la SEC revisó los vínculos entre Guggenheim Partners y el argentino Diego Ball, cuyas compañías habían concretado casi US$1.000 millones en operaciones con la firma estadounidense.
Entre esas transacciones apareció un préstamo de US$100 millones respaldado por participaciones en 17 sociedades de responsabilidad limitada, estructura que volvió a exponer el uso intensivo de vehículos corporativos para mover capitales.
En el entramado también se destaca Juan Ball, co-chairman de ABS Capital Company desde 2015 y exdirectivo de Guggenheim Partners Latin America. ABS Capco, firma vinculada a Ball, participó junto con Walter en la compra de una residencia valuada en US$85 millones en Malibú.
El empresario argentino sumó además vínculos con gigantes de Wall Street como Lehman Brothers, Bear Stearns y Santander Securities, lo que refuerza la proyección internacional del círculo que hoy vuelve a quedar bajo la lupa de los reguladores estadounidenses.
